- Credit Suisse “brøt seriøst sine tilsynsforpliktelser” i sammenheng med sitt forretningsforhold med finansmannen Lex Greensill og hans selskaper, fant den sveitsiske regulatoren FINMA tirsdag.
- Den sveitsiske långiverens eksponering mot Greensill Capital førte til massive tilbakebetalinger til investorer etter at leverandørkjedefinansieringsfirmaet kollapset tidlig i 2021.
Credit Suisse “brøt seriøst sine tilsynsforpliktelser” i sammenheng med sitt forretningsforhold med finansmannen Lex Greensill og hans selskaper, konkluderte den sveitsiske regulatoren FINMA tirsdag.
Den vanskelige sveitsiske långiverens eksponering mot London-baserte Greensill Capital resulterte i massive refusjoner til investorer etter at leverandørkjedefinansieringsfirmaet kollapset tidlig i 2021.
“I sine prosedyrer konkluderte FINMA med at Credit Suisse Group alvorlig brøt sin tilsynsplikt til å identifisere, begrense og overvåke risikoer i sammenheng med forretningsforholdet med Lex Greensill over en årrekke,” sa regulatoren og la til at den også fant «alvorlige mangler i bankens organisasjonsstrukturer» i perioden som er under utredning.
“Videre har det ikke i tilstrekkelig grad oppfylt sine tilsynsoppgaver som kapitalforvalter. FINMA konkluderer dermed med at det har vært et alvorlig brudd på sveitsisk tilsynslov.”
Credit Suisse-sjef Ulrich Körner ønsket konklusjonen av FINMA-undersøkelsen velkommen i en uttalelse tirsdag.
“Dette markerer et viktig skritt mot den endelige løsningen av SCFF-spørsmålet. FINMAs gjennomgang har forsterket mange av funnene fra den styreinitierte uavhengige gjennomgangen og understreker viktigheten av handlingene vi har tatt de siste årene for å styrke vår risiko- og samsvarskultur Vi fortsetter også å fokusere på å maksimere utvinningen for fondsinvestorer,” sa han.
I mars 2021 stengte Credit Suisse fire forsyningskjedefinansieringsfond på kort varsel relatert til Greensill-selskaper. Midlene ble distribuert til kvalifiserte investorer med kundedokumentasjon som indikerte lav risiko, og kundeeksponeringen var på rundt 10 milliarder dollar på tidspunktet for nedleggelsen.
Greensill-sagaen var en nøkkelårsak bak Credit Suisses massive overhaling av risikostyring og compliance-operasjoner, sammen med kollapsen av Archegos Capital.
Credit Suisse fremhevet at den siden mars 2021 har gjennomgått endringer i seniorledelsen, implementert disiplinære tiltak og en ny global ansvarlighetsmodell, økt styringsovervåking og styrket kontroll ved å flytte risikoovervåking til en dedikert divisjonsrisikostyringsfunksjon.
FINMA kunngjorde tirsdag at de har beordret avhjelpende tiltak og åpnet fire håndhevingssaker mot tidligere Credit Suisse-ledere.
“I fremtiden vil banken periodisk måtte gjennomgå de viktigste forretningsforbindelsene (rundt 500) på hovedstyrenivå, spesielt for motpartsrisiko,” sa regulatoren.
“I tillegg er banken pålagt å registrere ansvaret til sine rundt 600 høyest rangerte ansatte i et ansvarsdokument.”
Credit Suisse bemerket at alle kravene identifisert av regulatoren “blir adressert gjennom de organisatoriske tiltakene som allerede er i gang.”
“FINMA har ikke beordret inndragning av fortjeneste i forbindelse med saksbehandlingen, og implementeringen av tilleggstiltakene forventes ikke å resultere i betydelige kostnader for Credit Suisse,” la banken til.
Credit Suisse-aksjen falt 1,8 % under tidlig handel i Europa.
